Podenegociação forexte deixar rico? Embora nossa reação instintiva a essa pergunta seja um inequívoco “Não”, devemos qualificar essa resposta. A negociação Forex pode torná-lo rico se você for um fundo de hedge com bolsos fundos ou um negociante de moeda extraordinariamente qualificado.comerciante varejista, em vez de ser um caminho fácil para a riqueza, a negociação forex pode ser um caminho difícil para enormes perdas e penúria potencial.
Principais conclusões
- Muitos comerciantes de varejo recorrem ao mercado cambial em busca de lucros rápidos.
- As estatísticas mostram que a maioria dos aspirantes a traders de Forex fracassa e alguns até perdem grandes quantias de dinheiro.
- A alavancagem é uma faca de dois gumes, pois pode levar a lucros descomunais, mas também a perdas substanciais.
- Os riscos de contraparte, o mau funcionamento da plataforma e as explosões repentinas de volatilidade também representam desafios para os potenciais negociadores de Forex.
- Ao contrário das ações e futuros negociados em bolsas,pares forexnegociar no mercado de balcão sem nenhuma empresa de compensação central.
Eventos inesperados
Para compreender melhor o perigo da negociação forex, considere um exemplo relativamente recente. Em 15 de janeiro de 2015, oBanco Nacional Suíçoabandonou o limite de 1,20 do franco suíço em relação ao euro que vigorou durante três anos.Como resultado, o franco suíço subiu até 41% em relação ao euro naquele dia.
A ação surpresa do banco central da Suíça infligiu perdas de centenas de milhões de dólares a inúmeros participantes na negociação forex, desde pequenos investidores de retalho até grandes bancos. Perdas no varejocontas de negociaçãoeliminou o capital de pelo menos três corretoras,tornando-os insolventes, e levou a FXCM, então a maior corretora forex de varejo dos Estados Unidos, à beira defalência.
Eventos únicos inesperados não são o único risco que os traders de Forex enfrentam. Aqui estão sete outras razões pelas quais as probabilidades estão contra o comerciante varejista que deseja ficar rico negociando omercado cambial.
Grandes jogadas forex, como a de George Soroscorrer na libra esterlinaque lhe renderam mais de US$ 1 bilhão, são a exceção e não a regra.
Alavancagem excessiva
Embora as moedas possam ser voláteis, oscilações violentas como a do já mencionado franco suíço não são tão comuns. Por exemplo, uma mudança substancial que leve o euro de 1,20 para 1,10 em relação ao dólar americano durante uma semana ainda é uma variação de menos de 10%. As ações, por outro lado, podem facilmente subir ou descer 20% ou mais em um único dia. Mas o fascínio da negociação forex reside na enormeaproveitarfornecido por corretoras de câmbio, que podem ampliar ganhos (e perdas).
Um trader que vende a descoberto $5.000 em euros em relação ao dólar americano a 1,20 e depois cobre oPosição curtaa 1,10 teria um lucro considerável de $ 500 ou 8,33%. Se o comerciante usou oalavancagem máximade 50:1 permitido nos EUA (ignorando custos de negociação e comissões), o lucro é de US$ 25.000, ou 416,67%.
É claro que se o trader tivesse comprado o euro a 1,20, usado uma alavancagem de 50:1 e saído da negociação a 1,10, a perda potencial teria sido de $25.000. Em algumas jurisdições estrangeiras, a alavancagem pode chegar a 200:1 ou até mais. Como a alavancagem excessiva é o maior fator de risco na negociação forex no varejo,reguladoresem vários países estão a reprimi-lo.
Risco assimétrico para recompensa
Traders forex experientesmanter suas perdas pequenase compensá-los com ganhos consideráveis quando a sua determinação da moeda se revelar correta. A maioria dos traders retalhistas, no entanto, faz o contrário, obtendo pequenos lucros numa série de posições, mas depois mantendo uma negociação perdedora durante demasiado tempo e incorrendo numa perda substancial. Isso também pode resultar na perda de mais do que seu investimento inicial.
Mau funcionamento da plataforma ou do sistema
Imagine a sua situação se você tiver uma posição grande e não conseguir fechar uma negociação devido a um mau funcionamento da plataforma ou falha do sistema, que pode ser qualquer coisa, desde uma queda de energia até uma sobrecarga da Internet ou falha do computador. Esta categoria também incluiria períodos excepcionalmente voláteis em que ordens comostop-lossnão funciona. Por exemplo, muitos traders tinham stop-loss apertados nas suas posições curtas em francos suíços antes de a moeda subir em 15 de janeiro de 2015. No entanto, estes revelaram-se ineficazes porqueliquidezsecou mesmo quando todos correram para fechar suas posições vendidas em francos.
Sem margem de informação
Os maiores bancos de negociação forex têm operações comerciais massivas que estão ligadas ao mundo monetário e têm uma vantagem de informação (por exemplo, fluxos comerciais de divisas e intervenção governamental secreta) que não está disponível para o comerciante retalhista.
Volatilidade cambial
Lembre-se do exemplo do franco suíço. Altos graus de alavancagem significam quecapital comercialpode esgotar-se muito rapidamente durante períodos de volatilidade cambial incomum. Esses eventos podem ocorrer repentinamente e movimentar os mercados antes que a maioria dos traders individuais tenha a oportunidade de reagir.
Mercado OTC
O mercado cambial é umem cima do balcãomercado que não é centralizado e regulamentado como os mercados de ações ou de futuros. Isto também significa que as negociações forex não são garantidas por qualquer tipo de organização de compensação, o que pode dar origem arisco da contrapartida.
US$ 6 trilhões diários
Embora o mercado cambial OTC seja descentralizado, ele é enorme, com dados de uma Pesquisa Trienal de Câmbio do Banco Central de 2019 mostrando que mais de US$ 6 trilhões em moedas são negociadas todos os dias.
Fraude e Manipulação de Mercado
Houve casos ocasionais de fraude no mercado cambial, como o do Secure Investment, que desapareceu com mais de mil milhões de dólares em fundos de investidores em 2014.A manipulação do mercado das taxas cambiais também tem sido desenfreada e envolveu alguns dos maiores intervenientes. Em maio de 2015, por exemplo, cinco grandes bancos foram multados em quase 6 mil milhões de dólares por tentarem manipulartaxas de câmbioentre 2007 e 2013, elevando o total de multas cobradas a estes cinco bancos para quase 9 mil milhões de dólares.
Uma forma comum de os movimentadores de mercado manipularem os mercados é através de uma estratégia chamadacaça ao stop-loss. Estas grandes organizações coordenarão quedas ou aumentos de preços até onde preveem que os comerciantes retalhistas terão definido as suas ordens de stop-loss. Quando estes são acionados automaticamente pelo movimento dos preços, a posição cambial é vendida e pode criar um efeito cascata de venda à medida que cada ponto de stop-loss é acionado e pode gerar grandes lucros para o movimentador do mercado.
Negociar Forex é lucrativo?
A negociação Forex pode ser lucrativa, mas é importanteconsidere prazos. É fácil ser lucrativo no curto prazo, como quando medido em dias ou semanas. No entanto, para ser lucrativo ao longo de vários anos, geralmente é muito mais fácil quando você tem uma grande quantidade de dinheiro para alavancar e possui um sistema para gerenciar riscos. Muitos comerciantes de varejo não sobrevivem à negociação forex por mais do que alguns meses ou anos.
O Forex é de alto risco?
Embora as negociações forex sejam limitadas a percentagens de um único ponto, elas apresentam um risco muito elevado. O montante necessário para obter um lucro significativo em Forex é substancial e muitos traders estão altamente alavancados. A esperança é que a sua alavancagem resulte em lucro, mas na maioria das vezes, as posições alavancadas aumentam as perdas exponencialmente.
O Forex é mais arriscado do que as ações?
A negociação Forex é um estilo de negociação diferente do modo como a maioria das pessoas negocia ações. A maioria dos traders de ações compra ações e as mantém por vezes durante anos, enquanto a negociação forex é feita a cada minuto, hora e dia. Os prazos são muito mais curtos e os movimentos de preços têm um efeito mais pronunciado devido à alavancagem. Um movimento de 1% numa ação não é muito, mas um movimento de 1% num par de moedas é bastante grande.
O resultado final
Se você ainda quiser tentar sua sortenegociação forex, seria prudente usar algumas salvaguardas: limitar sua alavancagem, manter stop-loss restritos e usar uma corretora Forex respeitável. Embora as probabilidades ainda estejam contra você, pelo menos essas medidas podem ajudá-lo a nivelar o campo de jogo até certo ponto.
